退休储蓄计划存款呈上升势头

法新社报道，退休储蓄计划（PER）在2022年底呈上升趋势，反映出法国人对养老金体系改革的担忧。税收优惠和保险推销也对PER起到了推波助澜的作用。

2019年《支持企业增长与企业转型行动计划法》（LOI PACTE）关于退休金的改革出现了衍生效应，Matmut、Generali、Axa等保险公司都在积极推销PER型储蓄保险。投资中介Groupe Premium总裁Olivier Farouz解释说：“自由职业者和企业老板通常在11月和12月整理当年的账目，并根据经营情况确定投资储蓄水平。”法国巴黎银行（BNP Paribas）退休和公司储蓄主管Nicolas Villet也谈到了“高峰期”。

年底投资PER可以利用该产品的税收优势：存入款项可从当年的应税收入中扣除，上限由收入决定。

法国保险联合会（France Assureurs）最新公布的数据显示，截至2022年10月底，PER有360万投保人（对比6个月前为320万），总金额达444亿欧元。

PER是一个长期产品，存入自由，但在退休年龄之前无法收回，除非是特殊情况，也就是定义明确的“重大事故”：残疾、过度负债、保险权利到期、失业……

Farouz指出，客户非常关注“重大事故”情况下存款的启用，但“实际上从来不会发生”。

Facts&Figure事务所创始人Cyrille Chartier-Kastler警告说：“25岁的储户在65岁之前将没有权利拿出他们的钱。即使面临职业困难或需要资助孩子的学业。”他补充说，从长远来看，大量投资到定期存款容易受到市场变化的影响，PER的投资所得和佣金是“保险公司的致富之源”；但对于储户来说，这种选择是盲目的。

Farouz辩护道：“对39岁半的人来说，PER的风险是零”。他认为退休之际有一部分欧元基金可以让生活更有保障。

法国人对养老金体系的担忧推动了PER保险的发展：关于改革现收现付制的争论正在引发担忧，并为部分资本化的支持者铺平道路。

Abeille保险总经理Michel Labrosse声称：“（养老金）再分配体系有局限性，现在我们应该增加理财储蓄份额”。

巴黎银行的Nicolas Villet则称，资本化养老将在不挑战基本养老金的前提下继续发展。

与大众退休储蓄计划（PERP）及针对自由职业者的Madelin保险相比，PER的真正创新在于重税：取出时要计入收入所得税表、交付30%的利息。